【特別動画】『四半期成長率とチャート分析』今年有効な投資指標はどれ？No.2

パンローリングチャンネル

28 Feb 202417:02

Summary

TLDRこの動画では、投資家であるゆき太郎さんが、2024年の上昇銘柄を探るための有効な投資指標について解説します。シリーズ第2回目として、市販の成長率とチャート分析に基づいて、PERやPBR、ROEなどの指標を5分分析法を用いて検証。さまざまな市場状況における有効性の違いを探求し、特に最近ではPERとPBRが有用であるとの結論に至ります。また、市場の変動に応じてルールが変わる可能性にも触れ、今後の分析を楽しみにしています。

Takeaways

📈 スクリプトは、株式投資において有効な指標を探求するテーマに基づいて構成されています。
👤 ゲストとして、市販の「期成長率とチャート分析」の著者であるゆき太郎さんが招かれています。
🔍 シリーズの第1回目として、投資指標に関する詳細な解説が予定されています。
📊 投資指標としてPR（価格利益比）、PBR（価格徴利比）、ROE（自己資本利益率）などが挙げられています。
📚 ゆき太郎さんの書籍では、これらの投資指標がどのように株価に影響を与えるかが詳しく説明されています。
🔎 5分分析という手法を使って、投資指標の有効性を検証するプロセスが紹介されています。
📉 リーマンショックなどの大きな経済危機時には、投資指標が無効になることがあると指摘されています。
📈 アベノミクスの後期からポストアベノミクスに移行する中で、PRの有効性が高まっていると分析されています。
📊 スクリプトでは、異なる市場セグメント（大型株、中型株、2軍株、グロース株）における投資指標の有効性も比較されています。
🔍 スクリプトの最後では、今後の市場状況に応じて投資指標の有効性を見極める方法について次回の配信で詳しく話すと約束しています。
👀 興味のある投資家は、ゆき太郎さんのTwitterやブログを通じて定期的に更新される情報を確認することができると案内されています。

Q & A

ゆき太郎さんが紹介する2024年の上昇銘柄を探すために使用する投資指標とは何ですか？
-ゆき太郎さんは市販の成長率とチャート分析を使用して2024年の上昇銘柄を探します。具体的には、PER（株価収益率）、PBR（株価総資産比率）、ROE（自己資本利益率）などの投資指標を検討し、それらがどの程度有効性を持っているかを分析します。
なぜ投資指標は有効性を持つことがあるのか、そしてなぜ有効でない場合もありますか？
-投資指標は市場の動向を予測するのに役立ちますが、市場状況によって有効性は変動します。例えば、経済の変動や政策の変更、市場の心理などが影響を与えるため、常に有効とは限りません。
5分分析とはどのような手法で、どのような目的で使用されますか？
-5分分析は、特定の投資指標の有効性を検証するための手法です。対象となる銘柄を5つのグループに分けて、それぞれのグループを一定期間運用し、その結果を分析して投資指標の有効性を判断します。
スクリーニング機能とは何であり、どのように投資家がそれを使用していますか？
-スクリーニング機能は証券会社が提供する機能で、特定の条件に合った銘柄を自動的に抽出できます。投資家は、PERやPBRなどの指標に基づいて銘柄を検索し、上昇する可能性のある銘柄を見つけることができます。
ゆき太郎さんはなぜファクターという言葉を使用して投資指標を表現するのですか？
-ファクターは、株価に影響を与える要因のことを指します。機関投資家やヘッジファンドの専門家が使っている言葉で、投資指標を定量化・数値化したものとして表現することで、具体性を帯びているとゆき太郎さんは説明しています。
リーマンショックのような大きな経済危機が起きた場合、投資指標はどのように影響を受けますか？
-大きな経済危機が起きた場合、投資指標は一時的に有効性が低下し、市場はランダム性に支配されることがあります。しかし、経済が回復するにつれて、投資指標の有効性が回復する傾向にあります。
ゆき太郎さんが分析する際に使用する期間はどれくらいですか？
-ゆき太郎さんは2005年1月から2023年12月までの19年間を対象期間として、投資指標の有効性を分析しています。
トピックスの全銘柄を5つのグループに分けることの意図は何ですか？
-トピックスの全銘柄を5つのグループに分けることによって、PERの低いグループから高いグループまでを比較し、それぞれのグループのパフォーマンスを分析することができます。これにより、投資指標の有効性をより正確に評価できます。
ゆき太郎さんはなぜ複数のファクターを分析する必要があると述べていますか？
-市場や時価総額によって銘柄の性格が異なるため、複数のファクターを分析することで、より正確な投資判断を行うことができます。単一の指標では市場の多様性に対応できないため、多角的な分析が重要です。
ゆき太郎さんが今後の動画で取り組むテーマは何ですか？
-ゆき太郎さんは今後の動画で、どんな状況でも有効なファクターは存在するのかについて調べていきたいと述べています。また、銘柄の成長性をチェックする方法についても解説する予定です。

Outlines

00:00

📈 2024年の上昇銘柄を探るための投資指標の有効性

この段落では、ゆき太郎さんが2024年の上昇銘柄を探すための投資指標について解説しています。市場には様々な投資指標があるとされ、そのうちPRやPBR、ROEなどの代表的なものがあると説明されています。さらに、投資指標を「ファクター」と呼ぶ専門用語についても触れられており、株価に影響を与える要因を定量化・数値化したものとして表現する必要があるとされています。スクリーニング機能を使って特定の条件を満たす銘柄を探し、それに基づいて上昇銘柄を検証するという方法が紹介されています。

05:01

🔍 五分分析を用いたPERの有効性の検証

第二段落では、五分分析という手法を使ってPER（株価収益率）の有効性を検証する過程が説明されています。対象とする市場はトピックスの全銘柄で、2005年1月から2023年12月までの19年間データを使用します。銘柄をPERの低い順に5つのグループに分け、それぞれのグループを運用し、資産の推移を確認します。PERが有効であれば、低いPERのグループが利益を出すことができるとされていますが、実際の分析結果からは、効果的な時期とそうでない時期があることが示されています。

10:02

📊 異なる市場セグメントにおける投資指標の有効性

第三段落では、市場セグメントごとに投資指標の有効性を分析する旨が説明されています。大型株、中型株、2軍株、グロース株の4つのセグメントに分け、それぞれについてPER、PBR、ROEの有効性を調べます。分析結果から、PERとPBRが直近では有用であることが示された一方で、ROEはあまり有効でないとされています。また、市場セグメントによって有効性に差があることが指摘されており、投資指標を利用する際には市場の特性も考慮する必要があるとされています。

15:02

🚀 2024年の市場動向と投資指標の活用

最後の段落では、2024年の市場動向と投資指標の活用について話されています。市場のルールが変わる可能性があるとされ、その際には注意が必要とされていますが、市場が暴落した場合には割安なものから始めて上昇銘柄が選ばれると予想されています。PRやPBRなどの投資指標は役立つとされ、広く視野を広げた視点が重要になるとされています。また、定期的に分析情報を提供している旨が述べられており、興味のある投資家はそれを活用して投資戦略を構築するよう促されています。

Mindmap

Keywords

💡市販書

市販書とは、一般に販売されている書籍を指します。このビデオでは、ゆき太郎さんが著者としてリリースした「市販期成長率とチャート分析」という書籍が紹介されており、その内容をもとに投資に関する議論が展開されています。

💡上昇銘柄

上昇銘柄とは、株価が上昇している株を意味します。ビデオでは2024年の上昇銘柄を探求するテーマに沿って、投資指標を分析し、上昇銘柄を見つける方法について説明されています。

💡投資指標

投資指標は、株価の動向を予測するために用いる数値指標を指します。ビデオではPERやPBR、ROEなどの代表的な投資指標が取り上げられ、それぞれの有効性について議論されています。

💡PER（Price to Earnings Ratio）

PERは、企業の時価総額をその利益に比した指標であり、株価の割安さを示します。ビデオでは、PERが低い銘柄が上昇すると予想される投資戦略について説明されています。

💡PBR（Price to Book Ratio）

PBRは、企業の時価総額をその資本評価額に比した指標であり、企業の価値を比較する際に用いられます。ビデオでは、PBRが低い銘柄が最近の市場で有効であるとされています。

💡ROE（Return on Equity）

ROEは、企業の自己資本に対する利益率を示す指標であり、企業の効率性を評価する際に用いられます。ビデオでは、ROEが高い銘柄が投資価値があるとされているものの、有効性については不確実性が指摘されています。

💡チャート分析

チャート分析は、株価の過去の動きをグラフとして可視化し、将来の動向を予測する技法です。ビデオでは、チャート分析と投資指標を組み合わせて上昇銘柄を探求するというアイデアが紹介されています。

💡5分分析

5分分析は、株価のパフォーマンスを5つのグループに分け、各グループのパフォーマンスを比較することで投資指標の有効性を検証する手法です。ビデオでは、5分分析を使ってPERなどの投資指標の有効性を検証する例が説明されています。

💡スクリーニング機能

スクリーニング機能とは、証券会社が提供する機能で、特定の条件に合った銘柄を自動的に抽出することができるものです。ビデオでは、スクリーニング機能を使って投資指標に基づいて銘柄を選出するプロセスが紹介されています。

💡ファクター

ファクターは、株価に影響を与える要因を指します。ビデオでは、ファクターを定量化・数値化して評価し、投資の有効性を判断する手法について説明されています。

💡業績

業績とは、企業の経営成績を指し、売上高や利益などの指標で測られます。ビデオでは、業績の良し悪しが株価の上昇または下降につながるという考え方から、業績の変化を予測する投資指標の重要性が強調されています。

Highlights

市販書「期成長率とチャート分析」の著者ゆき太郎さんが2024年の上昇銘柄を探る特別動画をお届け

投資指標の有効性について4回に分けて解説予定

市販書の内容をもとに、実際に使える投資指標を探求

投資指標として知られるPERやPBR、ROEなどの具体例を紹介

業績の良い変化が株価上昇につながるとの見方

投資指標をファクターと呼ぶ専門家の用語の説明

スクリーニング機能を使って銘柄を選出する方法

ファクターの有効性についての考察

五分分析というファクターの有効性を調べる専門的分析手法の紹介

トピックスの全銘柄を対象に、19年間のデータを用いた5分分析の結果を説明

リーマンショック時の投資指標の有効性の変化

アベノミクス時代の投資指標の有効性についての見解

大型株、中型株、2軍株、グロース株それぞれの特性に応じた分析

PER、PBR、ROEそれぞれの有効性についての最新の分析結果

市場の変動に伴い投資指標の有効性も変動するとの主張

今後の市場動向に注意を呼びかけ、投資指標の有用性を常に再確認するようアドバイス

ゆき太郎さんが定期的に情報を発信するTwitterやブログへの興味のある視聴者の誘い

第3回の配信で銘柄の成長性をチェックする方法について掘り下げる予定の告知