Nvidia $290 Target by Cathie Wood | Nvidia Stock News

Lion Of Wall Street

11 Aug 202415:50

Summary

TLDRこのスクリプトでは、人工知能市場においてNvidiaとMicrosoftが市場から報われた一方で、他の株式はこれからの大きな恩恵を受ける可能性があると指摘しています。特にソフトウェアに重点を置く企業に注目しており、AI分野におけるNvidiaの「ピックとシャベル」の役割を評価していますが、市場はその評価が適切でないかもしれないと示唆しています。また、TeslaがAI分野で最も大きなプロジェクトであると強調し、さまざまな企業のAI関連の収益や市場動向について議論しています。

Takeaways

🚀 NvidiaはAI分野でのハードウェア販売に対するソフトウェアの引き付けが、推定で1ドルあたり8ドルから21ドルの範囲で期待されています。
🔍 AI関連の他の株式に注目が集まっており、NvidiaやMicrosoftとは別の大きな利益を得る可能性があると見ています。
📈 NvidiaはAI時代の「ピックとシャベル」のプレイヤーとして位置づけられていますが、市場はそれに見合った評価をしています。
💡 市場はNvidiaの株価を高く評価しており、その評価はその業績や市場での地位に基づいています。
📊 ARK InvestのKathy Woodsは、Nvidiaの株式を過去に売却し、その後160％の急上昇を逃しましたが、現在はその評価が適切かどうか懸念しています。
🛑 NvidiaのブラックウェルAIアクセラレータの設計欠陥により、出荷が2025年初めに延期される可能性があり、市場への影響が懸念されています。
🔑 ソフトウェア企業は高い毛利を持ち、特にZoomは80％の毛利率を持っていますが、Teslaの毛利率は20％台から50〜60％台に上昇する見込みです。
🔄 ARK InvestはNvidiaから資金をリデプロイし、Coinbaseや他のソフトウェア企業に投資しています。
🌐 カリフォルニア州はNvidiaと提携し、学生や教育者、開発者、データサイエンティストに人工知能のリソースを提供する取り組みを進めています。
💡 AI関連のキャピタルエクスペンドを行っているテック企業は、実際のAI収益が実現するまでに時間がかかる可能性があることに注意を払う必要があります。
📉 投資家はNvidiaの今後の業績発表に注目しており、その結果はAI分野における投資戦略に影響を与える可能性があります。

Q & A

ナVIDIAとマイクロソフトが市場からどのように評価されていると述べていますか？
-ナVIDIAとマイクロソフトは、人工知能分野で市場から高く評価されており、他の多くの株式とは異なり、大きな恩恵を受けています。
ナVIDIAの歴史的業績は何ですか？
-ナVIDIAは、主にハードウェアを提供してきました。しかし、AIイノベーションの機会において、ソフトウェアの引き付け効果が非常に大きく、ハードウェアの1ドルにつき8ドルから21ドルのソフトウェアが引き付けられると予想されています。
ナVIDIAの株価はどのように評価されていますか？
-ナVIDIAの株価は、その業績を考慮して非常に高く評価されています。しかし、その評価は市場の期待に応じて調整される可能性があり、供給が需要に追いつくことで、一時的な調整が見込まれます。
テスラはAI分野でどのようなポジションを持っていますか？
-テスラは、自動運転タクシープラットフォームを含む、世界最大のAIプロジェクトであり、AI分野で最も大きなチャンスを提供しています。
ナVIDIAのGPUの需要不足はどのように影響していますか？
-ナVIDIAのGPU需要不足は、企業がそのチップを調達できるかどうかにかかわらず、AIブームの恩恵を受け続けています。しかし、遅延が生じることで、競合他社に利益が移動する可能性があります。
ARK InvestのKathy WoodはなぜナVIDIAの株を売却しましたか？
-Kathy Woodは、ナVIDIAの株価が高騰し、市場の期待が過大評価されていると考え、その株を売却しました。また、AI分野で他の株式に投資する機会を見出していたためです。
ARK Investの戦略はどのようなものですか？
-ARK Investは、AI分野の他の株式に焦点を当て、特にソフトウェア指向の企業に投資しています。彼らは、ナVIDIAの株価が高すぎると判断し、他の企業に資本を再配置しています。
ナVIDIAのBlackwell AIアクセラレータの出荷遅延はなぜ重要なのでしょうか？
-Blackwell AIアクセラレータの遅延は、ナVIDIAの競合他社に市場シェアを奪われることになる可能性があり、また、大企業が代替品を探求する原因となります。
ナVIDIAの今後の成長戦略はどのようなものですか？
-ナVIDIAは、ハードウェアの販売からソフトウェアへの引き付け効果を通じて成長を続ける戦略を追求しています。また、新しいアーキテクチャを用いたBlackwellラインへのシフトも計画されています。
AI分野の長期的な成長ポテンシャルはどのように評価されていますか？
-AI分野は、多くの技術や新しい企業にとって価値創造の基盤となるイノベーションプラットフォームとして、長期的な成長ポテンシャルが高いと評価されています。
ナVIDIAの株価に対する市場の懸念は何ですか？
-市場は、ナVIDIAの株価が過剰に評価されている可能性や、AI関連のキャッシュフローが遅れて出現する懸念から、その株価に対する再評価を求めています。
ナVIDIAのEarnings Callはなぜ重要ですか？
-ナVIDIAのEarnings Callは、AI分野での業績や成長戦略を示す重要な機会であり、市場への影響が大きいとされています。
カリフォルニア州がナVIDIAと提携した理由は何ですか？
-カリフォルニア州は、ナVIDIAと提携し、学生や教育者、労働者に対してAI分野のスキルを学ぶためのリソースを拡大することを目指しています。
AI分野における競合がどのように進化する可能性がありますか？
-AI分野における競合は、AMDの成功やクラウドサービスプロバイダー、テスラなどからの独自AIチップの開発により、将来的には強化される可能性があります。
AI技術の多くの応用がなぜ実現困難とされていますか？
-AI技術の多くの応用は、コスト効率が高くない、実際に機能しない、エネルギーを多く消費する、信頼性が低いなど、多くの課題があるため、実現困難とされています。

Outlines

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😀 AI市场与Nvidia、Microsoft的崛起

第一段主要讨论了人工智能市场的发展，以及Nvidia和Microsoft如何受到市场的奖励，而其他一些可能在未来成为更大受益者的股票却被忽视了。提到了Nvidia历史上主要是硬件供应商，但AI创新机会下，软件的拉动效应可能在每1美元硬件销售中带来8到21美元的软件销售。此外，提到了Tesla作为世界上最大的AI项目，以及它在自主出租车平台上的潜力，尽管目前它的销售价格相对较低。还提到了Ark Invest CEO Kathy Wood对Nvidia的看法，她认为Nvidia是一个周期性股票，可能会面临显著的价格调整。

05:02

😉 Nvidia的周期性与市场表现

第二段深入探讨了Nvidia作为AI时代的关键芯片供应商的角色，以及它在市场的表现。尽管Kathy Wood曾警告Nvidia的增长可能会放缓，并将Nvidia的股票涨幅与Cisco在互联网泡沫期间的表现相比较，但Nvidia的股价今年仍然大幅上涨。同时，提到了Nvidia的库存问题和潜在的订单过剩，以及它与其他公司如AMD和Tesla的竞争。此外，还提到了Nvidia的长期增长前景和它在AI领域的战略地位。

10:02

😎 AI技术的未来与挑战

第三段讨论了AI技术的未来，包括Nvidia的AI芯片延迟发货可能给竞争对手如Samsung带来的机遇，以及Nvidia与加州政府合作推动AI教育的举措。同时，提到了投资者对AI技术公司的高期望和对它们长期增长潜力的看法。还涉及了大型科技公司的AI相关支出，以及它们在AI领域的战略决策。此外，还提到了Nvidia即将发布的财报，以及它对投资者信心的影响。

15:03

🤔 AI技术的泡沫与现实

第四段对AI技术的现实应用和市场泡沫进行了反思。提到了Elliott Management对AI技术的怀疑态度，他们认为AI技术被过度炒作，许多应用尚未成熟，且可能永远无法实现成本效益或实际工作。此外，还讨论了AI技术在实际应用中的局限性，如能耗问题和信任问题。这一段强调了对AI技术未来发展的谨慎态度和对市场泡沫的担忧。

Mindmap

Keywords

💡人工知能（AI）

人工知能とは、人間のように思考し判断を行う能力を持ったコンピューターシステムのことを指します。このビデオでは、AIが市場においてどのように Nvidia や Microsoft などの企業に報酬を与えているか、また他の株式が今後の恩恵を受ける可能性について触れています。例えば、「Nvidia は主にハードウェアを提供しており、AIイノベーションの市場において、1ドルのハードウェア販売に対して、ソフトウェアの引き付け効果が8ドルから21ドルの範囲で考えられている」と述べています。

💡Nvidia

Nvidia は、特にグラフィックプロセッシングユニット（GPU）を製造する企業であり、AI分野での主要なハードウェアプロバイダーの1つです。ビデオではNvidiaがAI市場での報酬を受けている一方で、市場の評価が過剰であり、他の企業が今後大きなチャンスを持つ可能性があると指摘しています。

💡Microsoft

Microsoft は、AI分野における報酬を受けている企業の1つです。ビデオでは、AI技術を活用し、市場において評価されていることと、他の企業と比較しての位置について触れています。

💡ソフトウェア

ソフトウェアとは、コンピューターが実行するためのプログラムやアプリケーションのことを指します。ビデオでは、AI分野におけるソフトウェアの重要性と、ハードウェア販売に対するその引き付け効果について強調しています。

💡見積もり

見積もりとは、将来の利益や成長を予測する試みを指します。ビデオでは、AI分野におけるNvidiaの将来の収益成長の見積もりが「非常に野心的」とされており、その見積もりに基づいて株価の評価が行われています。

💡評価

評価とは、企業や資産の価値を定量化するプロセスを指します。ビデオでは、Nvidiaの株価がその業績に比べて高評価されていると示唆されており、その評価が適切かどうかについて議論されています。

💡GPU（グラフィックプロセッシングユニット）

GPUとは、画像やビデオを処理するための特別なプロセッシング能力を持つコンピューターチップのことを指します。ビデオでは、NvidiaのGPUがAIブームの恩恵を受けており、Teslaなどの企業がそのチップを積極的に採用していると述べています。

💡テスラ（Tesla）

Tesla は、電気自動車やエネルギー製品を提供する企業であり、ビデオではAI分野における最大のチャンスを持つ企業の1つとして紹介されています。自動運転タクシープラットフォームにおけるAIプロジェクトの规模最大であることが強調されています。

💡市場動揺

市場動揺とは、株式市場などの金融市場において、価格の急激な変動を指します。ビデオでは、Nvidiaのブラックウェルアクセラレータの設計欠陥が市場に動揺をもたらしたと述べています。

💡投資戦略

投資戦略とは、資産の獲得や保全を目的として、資本をどのように使用するかを計画することです。ビデオでは、人工知能を用いて月10の株を選んで利益を得るという投資戦略が紹介されており、その戦略が過去1年間で4000ドルを143000ドルに成長させたと述べています。

💡市場評価

市場評価とは、市場における企業の株式の価値を評価するプロセスを指します。ビデオでは、Nvidiaの株価が高評価されており、その評価が適切かどうかについて議論されています。

Highlights

市场对人工智能的奖励，特别是对Nvidia和Microsoft的奖励，而其他可能从现在起成为更大受益者的股票却被忽视。

Nvidia历史上主要是一家硬件公司，但AI创新机会中软件的拉动效应可能在每售出1美元硬件的8到21美元之间。

投资者普遍忽视了其他面向软件的、在AI领域具有巨大机会的股票。

Kathy Woods的Arc投资公司在Nvidia股价5美元时开始投资，并在股价上涨后仍持有，但比例较低，因为对估值非常敏感。

AMD股价因Nvidia的设计缺陷而上涨，该缺陷可能将发货推迟到2025年初。

Nvidia的估值已经非常高，根据今年的收入，大约在25到27倍销售范围。

Tesla是最大的AI机会，是世界最大的人工智能项目，特别是在自动驾驶出租车平台方面。

图形处理单元（GPU）的短缺并未对Nvidia造成太大影响，因为像Tesla这样的公司能够获得所需的芯片。

Arc投资公司将其资本从Nvidia重新配置到Coinbase和其他软件公司，包括其旗舰产品Arc Innovation ETF。

一些软件公司如Twilio和Zoom的市盈率远低于Nvidia，具有很高的毛利率。

Kathy Woods表示，Nvidia是一个周期性股票，可能会面临显著的价格调整。

尽管对Nvidia的预测持悲观态度，但Nvidia的股价今年已经上涨了172%。

Nvidia的高估值让一些投资者感到担忧，专家们警告可能会有潜在的重新评估。

尽管面临增长放缓、支出减少和竞争加剧的挑战，但Kathy Woods仍然对AI投资持乐观态度。

Kathy Woods将Nvidia比作AI繁荣时期的Cisco，并警告其增长可能会放缓。

Nvidia的Blackwell AI加速器因设计缺陷而推迟发货，可能促使大型科技公司寻求Nvidia的竞争对手产品。

加州与Nvidia合作，为学生、教师、开发者和数据科学家提供人工智能培训资源。

亿万富翁Paul Singer认为Nvidia股票存在泡沫，并对AI技术的长期价值持怀疑态度。