【神配分】レイ・ダリオのオールシーズンズポートフォリオを徹底検証！

節約マスクのお金の話

9 May 202015:42

Summary

TLDRこの動画スクリプトは、リスクの高い投資から安定した上昇を期待できるオールシーズンズポートフォリオについて説明しています。特に、コロナショック後の市場環境において、資産の減少が懸念される中で、この戦略は最小のリスクで最大のリターンを目指すアプローチを提供します。脚本では、世界最大のヘッジファンドの代表であるリー・ダービーに勧められたポートフォリオの資産配分を詳細に解説し、その優れたリスク管理と安定したリターンを示すバックテスト結果を紹介しています。また、異なる市場シーズンに対応する資産クラスの選び方や、ポートフォリオの構成とその効率的な収益を得る方法についても議論されています。最終的には、ポートフォリオの選択は投資家のリスク許容度や目標に応じて変えられること却被も、オールシーズンズポートフォリオは多くの投資家にとって安定した運用を期待できる戦略であると結論づけています。

Takeaways

📉 株式100%の投資はリスクが高いため、コロナショックのような市場下落が怖いと感じられる。
💡 オールシーズンズポートフォリオは、世界最大のヘッジファンドの代表であるリーマンショックでも高いリターンを達成した戦略です。
🌐 オールシーズンズポートフォリオは、経済の成長期・後退期・インフレ期・デフレ期に適応するように資産配分を行います。
📊 オールシーズンズポートフォリオの資産配分は、株式30%、長期米国債40%、中期米国債15%、金7.5%、商品7.5%です。
🔍 バックテストによると、オールシーズンズポートフォリオは株式100%の投資と比較してリスクが少なく、安定したリターンを提供します。
📈 2005年から2020年のデータでは、オールシーズンズポートフォリオのCAGRは8.54%で、最大ドローダウンは-11%でした。
🌟 オールシーズンズポートフォリオは、株式と比較してリスクが少ないにもかかわらず、高いシャープレシオを持ち、効率的な収益が得られています。
🕒 1978年から現在までのデータでは、株式100%の投資が90万ドルに増え、オールシーズンズは48万ドルに増えた顕著な差があります。
🔽 株式100%の投資は、長期にわたって高いリターンが見込まれますが、リスクが高められることを考慮する必要があります。
💼 オールシーズンズポートフォリオは、年配の方や安定した運用を望む場合、また過去の大変動で狼狽した経験がある場合に適した投資戦略です。

Q & A

コロナショック下落が怖かった理由は何ですか？
-コロナショック下落が怖かった理由は、リスクの高い運用をしている人にとって資産が大幅に減少する可能性があるからです。
オールシーズンズポートフォリオが推奨される理由は何ですか？
-オールシーズンズポートフォリオは、最小のリスクで最大の利回りを目指す運用スタイルであり、世界的に有名な投資家がおすすめしています。また、どのような市場環境でも安定した高いリターンを期待できるという特徴があります。
経済成長期において上昇しやすい資産クラスは何ですか？
-経済成長期においては、株式、社債、金、商品が上昇しやすい資産クラスとされています。
オールシーズンズポートフォリオの資産配分はどのようになっていますか？
-オールシーズンズポートフォリオの資産配分は、株式30%、長期米国債40%、中期米国債15%、金7.5%、商品7.5%で、合計100パーセントです。
株式100%のポートフォリオとオールシーズンズポートフォリオのリスクとリターンの過去成績はどのようになっていますか？
-株式100%のポートフォリオはリスクが高く、リターンも大きく上下する傾向があります。一方、オールシーズンズポートフォリオはリスクが低いと評判で、過去の成績では年率リターンは8.54%で、最大ドローダウンも株式100%の半分程度に抑えられています。
バックテストの期間がどのように影響を与えるかについて説明してください。
-バックテストの結果は、取り込んだ期間によって異なる結果を出すことがあります。たとえば、株価が力強く上昇していた期間に投資した場合、株式100%のポートフォリオが圧勝する可能性があります。
若年層におすすめの投資戦略は何ですか？
-若年層には、長期的な視点を持ち、株式100%の投資戦略が推奨されます。これは若いうちからリスクを取れるため、長期的なリターンが高くなる可能性があるからです。
オールシーズンズポートフォリオの利点は何ですか？
-オールシーズンズポートフォリオの利点は、リスクが少ない分、どのタイミングで投資しても失敗が少ないという点です。また、長期的な安定したリターンを期待できるため、年配の方や資産運用を安定させたい場合にもおすすめです。
このバックテストで使用したETFは何ですか？
-このバックテストで使用したETFは、株式30%部分がIVV（SP 500に連動）、長期米国債がTLT、中期米国債がIEF、金がGND、商品がGLDです。これらのETFを使用することで、オールシーズンズポートフォリオのアセット配分を再現することができます。
異なるETFを使用する場合のアドバイスは何ですか？
-異なるETFを使用する場合、全米株式のVTIや全世界株式のVWOをIVVに変えることができます。また、アメリカの長期国債はTLTとVGLT、中期国債はIEFを使用することができます。商品のETFについては、GOLD（GLD）を使用することができます。
このバックテストの結果から学べることは何ですか？
-このバックテストの結果から学べることは、オールシーズンズポートフォリオは様々な市場環境下で安定したリターンを提供し、リスク管理に優れていることです。また、投資家は自分のリスク許容度や投資目的に合わせて、適切なポートフォリオ構成を選択することが重要です。

Outlines

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📉 投資家にとってのコロナショックとオールシーズンズポートフォリオの紹介

この段落では、コロナショック下のリスクの高い投資家にとっての状況が説明されています。株式の価値が大幅に下がることで、投資家は不安を感じています。そこで、この記事では、不安定な市場でも安定した上昇を期待できるオールシーズンズポートフォリオについて説明しています。このポートフォリオは、世界最大のヘッジファンドであるブリッジウォーターアソシエイツの代表で創業者、リーダーによって推奨されています。その理由は、最小のリスクで最大のリターンを目指す運用スタイルからです。この戦略は、様々な市場環境下においても高いリターンを期待できるという特徴があります。

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📊 株式100%投資とオールシーズンズポートフォリオのパフォーマンス比較

この段落では、株式100%の投資とオールシーズンズポートフォリオのパフォーマンスを比較しています。2005年から2020年のデータに基づいて、株式100%の投資はリーマンショックの影響を受けて大きく下落しましたが、その後に回復し上昇しました。一方、オールシーズンズポートフォリオは安定性が高く、リターン率も8.54%に達しました。特に、最悪のシナリオでは、株式100%が37%下落したのに対し、オールシーズンズは11%下落にとどまった点が注目に値します。この結果から、リスクとリターンのバランスを考慮すると、オールシーズンズポートフォリオが優れた選択肢となる可能性があることが示唆されています。

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🌟 株価が底部から回復する市場でのオールシーズンズポートフォリオのパフォーマンス

この段落では、株価が底部から力強く上昇を始めた市場环境下でのオールシーズンズポートフォリオのパフォーマンスが焦点に当てられています。2009年2月からのデータに基づくと、株式100%の投資が圧倒的に優れており、年率リターンは14%に達しました。しかし、最大ドローダウンでは、株式が19%下落したのに対し、オールシーズンズは8%にとどまったため、安定性が高くなっていることが再確認されています。この結果から、投資家は市場の状況に応じて適切なポートフォリオを選択することが重要であると述べられています。

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📈 長期的な投資のオールシーズンズポートフォリオの効果

最後の段落では、1978年から現在までの長期的なデータを使って、オールシーズンズポートフォリオの効果が解説されています。この期間中、株式100%の投資は显著なリターンを上げていますが、オールシーズンズポートフォリオも年間リターン率は9.59%と安定しています。リスクの観点から見ると、オールシーズンズポートフォリオは株式100%の投資に比べて圧倒的に優れており、最大ドローダウンも小さいことから、投資家にとって魅力的な選択肢となることが示されています。この段落では、若年層には株式100%の投資をおすすめする一方、年配の方や安定した運用を望む場合、オールシーズンズポートフォリオが適切な選択肢であると述べられています。

🔔 オールシーズンズポートフォリオのETF紹介とまとめ

この段落は、オールシーズンズポートフォリオを構成するETFについての紹介と、この動画のまとめを目的としています。各種のETFが紹介され、その特徴や利用方法が説明されています。株式30%、長期米国債40%、中期米国債15%、金7.5%、商品7.5%の配分が提案され、それぞれのETFのコードが具体的に提示されています。この段落では、バックテスト結果に基づいて、オールシーズンズポートフォリオが強力であることが示され、投資家がこのポートフォリオを実践することを促しています。

Mindmap

Keywords

💡コロナショック

コロナショックは、2020年に世界中で発生した新型コロナウイルスの流行によって引き起こされた経済的な衝撃を指します。この動画の文脈では、株式市場が急激に下落し、投資家にとっては大きな恐れを感じることだったと説明されています。

💡リスク管理

リスク管理とは、潜在的なリスクを予測し、そのリスクを最小限に抑えるための戦略や方法を指します。投資においては、資産の配分や多様化を通じてリスクを管理することが重要です。この動画では、リーマンショックでもプラスのリターンを出すほど、しっかりとしたリスク管理が行われていると紹介されています。

💡オールシーズンズポートフォリオ

オールシーズンズポートフォリオは、どのような市場環境でも安定したリターンを得られるように設計された投資ポートフォリオのことを指します。このポートフォリオは、世界最大のヘッジファンドの代表者が推奨しており、経済の成長期やインフレ期、デフレ期など、市場の季節に基づいた資産配分を行います。

💡株式

株式は、企業の一部所有権を表す証券です。株主として投資家は、企業の成長や利益に連動して株価が上昇することを期待します。しかし、株式は債券に比べてリスクが高いとされています。この動画では、株式のリスクとリターンについて議論されており、オールシーズンズポートフォリオでは株式の割合が少なく設定されている点が指摘されています。

💡債券

債券は、貸金を受けた借り手が定期的に利息を支払って、最終的には元の貸金額を返済することを約束する金融商品です。債券は株式と比較してリスクが低いとされ、安定したリターンを得るための投資先として選ばれます。この動画では、債券がオールシーズンズポートフォリオにおいて大きな割合を占めていることが示されています。

💡インフレ

インフレは、物価が上昇し、購買力を低下させる経済現象です。インフレが高まると、将来の資金需要が現在に価値が減少するため、投資戦略も変わることがあります。この動画では、インフレ期に適した資産クラスが紹介されており、その中には金と商品が含まれています。

💡デフレ

デフレは、物価が下落し、市場が不景気になる経済現象です。デフレが起こると、企業の収益性や債務の返済が難しくなることがあります。この動画では、デフレ期に適した資産クラスが述べられており、特に長期米国債が挙げられています。

💡バックテスト

バックテストとは、過去のデータに基づいて将来の投資戦略や予測モデルを検証する方法です。この動画では、オールシーズンズポートフォリオの過去の成績を評価するために、2005年からのデータを使ってバックテストが行われています。

💡ETF (Exchange-Traded Fund)

ETFは、株式市場で取引されるファンドで、特定の指数や資産クラスを追跡します。投資家は、単一の株式投資ではなく、多様な資産を効率的に保有できるようになります。この動画では、オールシーズンズポートフォリオの構成に使用されるETFが紹介されており、その例として、株式や債券、金など様々な資産クラスに対応するETFが挙げられています。

💡リターン

リターンは、投資から得られる利益を指す財務用語です。投資家は、リスクを考慮した上で、高いリターンを目指して投資を行います。この動画では、株式100%の投資とオールシーズンズポートフォリオのリターンが比較されており、どちらがより効率的な投資戦略かが議論されています。

💡リスク

リスクは、将来の不確実性から生じる損失の可能性を指します。投資においては、リスクとリターンのバランスが重要です。この動画では、リスクの管理方法や、リスクとリターンの関係が詳細に説明されています。特に、オールシーズンズポートフォリオの低リスクでハイリターンの特徴が強調されています。

Highlights

株式100%で運用している人にとって、コロナショックの下落は怖かった

資産が400万円近く減少してハラハラドキドキした経験がある

オールシーズンズポートフォリオは、世界最大のヘッジファンドの代表がおすすめ

この戦略は最小のリスクで最大の利回りを目指す

オールシーズンズ戦略は、通称大盆のポートフォリオとも言う

どんな相場環境でも安定した高いリターンを期待できる

市場には4つのシーズンがあり、それぞれのシーズンで上昇しやすい資産クラスがある

オールシーズンズポートフォリオの資産配分は株式30%、長期米国債40%、中期米国債15%、金7.5%、商品7.5%

株式は債券の3倍リスクがあるとされています

バックテストによると、オールシーズンズポートフォリオのリスクは低く、リターンは安定している

株式100%の投資と比較して、オールシーズンズポートフォリオのリスクは少なく安定している

2005年から2020年のデータによると、オールシーズンズポートフォリオは株式100%よりも安定している

1978年から現在までのデータによると、株式100%のリターンは高いが、オールシーズンズポートフォリオのリスクは低く安定している

若年層が長期に株式100%を投資することが適切だが、年配者や安定した運用を望む場合はオールシーズンズがおすすめ

バックテストで使用したETFには、株式30%部分はIVV、アメリカの長期国債はTLT、中期国債はIEF、金はGNDなどがある

ETFの選択には個人の好みや運用年数、コスト等因素が影響する

オールシーズンズポートフォリオは、どのタイミングで投資してもリスクが少ない分、株式より安定している