indici vs forex

Summary

The video script discusses the differences between trading Forex and stock indices. Forex, being a currency exchange market, is compared to a wild horse, while indices are likened to a normal horse, suggesting that mastering Forex trading can make trading indices seem easier. The speaker emphasizes that Forex offers a higher volatility, which translates into more intense market fluctuations but also a more solid trading experience. Indices, on the other hand, are seen as more stable and tend to follow a more predictable upward trend over time, making them suitable for trend-following strategies. The choice between Forex and indices depends on a trader's style and preference, with Forex being more dynamic and offering more entry opportunities, albeit with higher risks. The speaker also touches on the concept of 'mental drawdown,' where traders may experience a temporary loss of functionality during market corrections. The summary concludes by highlighting that Forex operates 24/7, while indices do not, and that each trading platform has its own set of challenges and opportunities.

Takeaways

• 🌐 **Forex vs. Indices**: The speaker suggests starting with Forex trading due to its higher volatility, which can be likened to riding a 'wild horse', preparing traders for the 'normal horse' of indices trading.
• 💹 **Market Volatility**: Forex markets are described as having higher volatility, offering more intense trading experiences and potentially better preparation for other markets.
• 📈 **Index Performance**: Indices are seen as a collection of stocks representing the prosperity of a country, with an underlying assumption that they will generally rise over time, making them more predictable for trend-following strategies.
• 🔄 **Market Dynamics**: Forex trading involves currency exchange, which can often result in sideways or range-bound price movements, unlike indices which may have a more directional bias.
• 🚫 **Mental Drawdown**: The concept of 'mental drawdown' is introduced, referring to a trader's psychological state during market downturns, which is more critical than any actual drawdown in trading performance.
• 🤑 **Profitability**: Success in Forex trading does not guarantee success in indices trading, and vice versa, due to the different market dynamics and the importance of individual trading styles.
• 🕒 **24/7 Trading**: Forex markets operate around the clock, unlike stock indices which have specific trading hours, offering more flexibility for Forex traders.
• 📊 **Market Structure**: The speaker emphasizes that Forex markets are more volatile and can often be range-bound, making them more challenging for certain trading strategies compared to the more structured movements of indices.
• 🛑 **Trading Styles**: The effectiveness of trading in Forex vs. indices depends on a trader's style, with Forex being more suitable for those who can handle higher volatility and less directionality.
• 🚀 **Starting Point**: It is recommended to start with Forex due to its complexity and the valuable experience it provides, which can later be applied to trading indices with greater ease.
• ⏳ **Timeframe Considerations**: The timeframe of investment is crucial, as indices are expected to rise over the long term, but short-term fluctuations can lead to different outcomes.

Q & A

What is the main difference between trading Forex and trading indices?

Forex trading involves the exchange of currency pairs, while trading indices involves trading a basket of stocks that represent a market or a segment of an economy.

Why does the speaker recommend starting with Forex trading before moving to indices?

The speaker suggests starting with Forex because it's more volatile and complex, which can be likened to riding a 'wild horse'. This experience can prepare traders to handle the relative stability of indices trading more easily.

What is the term used to describe the tendency of indices to follow a generally upward trend over time?

The term used is not explicitly stated, but the concept described is a 'theoretically bullish' tendency, meaning that indices are expected to increase in value over time.

How does the speaker describe the experience of trading Forex?

The speaker describes Forex trading as being like riding a high-powered motorcycle (MotoGP), which is more volatile and requires more skill and experience to handle compared to trading indices.

What is the term 'drawdown' in the context of trading, and how does the speaker relate it to mental state?

Drawdown in trading refers to a decline in the value of a trading account. The speaker introduces the concept of 'mental drawdown', which is a period where a trader's performance drops due to psychological factors rather than market conditions.

Why does the speaker say that if you are profitable in Forex, it does not necessarily mean you will be profitable in indices?

The speaker explains that Forex provides a more intense training ground due to higher volatility. Being successful in Forex does not guarantee success in indices because the trading styles and market dynamics are different.

What is the main advantage of Forex trading according to the speaker?

The main advantage is that Forex is a highly dynamic market that offers more entry opportunities due to its higher volatility, which can translate into more chances for traders to make profits.

How does the speaker characterize the trading hours of Forex and indices?

Forex is described as being active 24 hours a day, while indices have specific trading hours and are not active overnight.

What is the 'mentality breakdown' that the speaker warns about in the context of trading?

The speaker refers to a 'mental drawdown', which occurs when a trader goes through a phase of poor performance or a 'blackout' where they are no longer making rational trading decisions.

Why does the speaker say that Forex is a good 'training ground' for traders?

The speaker believes that because Forex has higher volatility, it provides a challenging environment that can build a trader's skills and resilience, making them better prepared for other markets like indices.

What does the speaker mean when they say that Forex trading is more 'directional' than indices trading?

The speaker suggests that Forex markets tend to have more clear trends and are more likely to move in a particular direction, whereas indices can be more volatile and less predictable in their movements.

How does the speaker describe the experience of someone who starts trading with indices?

The speaker likens someone who starts with indices to someone who is used to riding a 'normal horse' or a '125cc motorcycle', implying that it is a less intense and more stable experience compared to Forex trading.

Outlines

00:00

🤔 Choosing Between Forex and Indices Trading

The paragraph discusses the differences between trading in the forex market and indices. Forex, which stands for foreign exchange, involves currency trading, while indices are baskets of stocks that reflect the economic health of a country. The speaker suggests starting with forex trading due to its higher volatility, which provides a good training ground for traders before moving on to indices. They compare forex to a high-powered motorcycle, implying that mastering it makes trading in the more stable indices seem easier. The speaker also touches on the concept of 'mental drawdown,' which refers to a trader's temporary loss of effectiveness during market downturns.

05:02

📈 General Market Trends and Investment Behavior

This paragraph explores the idea that indices are expected to rise over time, which is why investors buy ETFs that replicate their performance. The speaker points out that while there's a theoretical upward trend, it's important to consider the time frame. They also discuss the tendency for markets to have periods of boom and bust but emphasizes that in forex, there's more lateral movement and volatility, with prices often ranging within a certain level for extended periods. The speaker suggests that volatility can be an opportunity for traders, as it provides more chances for entry, although it also comes with higher risks.

10:04

🌐 Market Dynamics and Trader's Perspective

The final paragraph delves into the dynamics of forex and indices markets. It highlights that forex operates 24/7, unlike indices, which have specific trading hours. The speaker also discusses the over-the-counter nature of forex, where the market is decentralized and it's impossible to know the true state of order books. They caution against the dangers of being misled by market congestion and the potential for disorientation it can cause traders. The paragraph concludes by emphasizing that the choice between forex and indices should be based on a trader's style and strategy, with a reminder that each trader's approach is unique and that psychology plays a significant role in successful trading.

Keywords

💡Forex

Forex, short for foreign exchange market, is the global marketplace for trading national currencies. It is the largest and most liquid financial market in the world. In the video, Forex is compared to a 'wild horse', indicating its high volatility and risk, which can provide traders with a solid experience and preparation for other markets.

💡Indices

Indices, such as the German DAX, the American S&P 500, and the French CAC 40, are baskets of individual stocks that aim to reflect the performance of a particular market or a segment of it. The video suggests that indices are more stable and 'normal' compared to Forex, and trading them can be easier after gaining experience in the more volatile Forex market.

💡Volatility

Volatility refers to the degree of variation in a market or a financial instrument's value over time. It is a measure of risk in trading. The video emphasizes that Forex has a higher volatility, which can lead to greater nervousness in the market but also provides a more solid trading experience.

💡Trading

Trading in the context of the video involves the act of buying and selling financial instruments, such as currencies in Forex or stocks in indices, with the goal of making a profit. The video discusses the different strategies and experiences in trading Forex versus indices.

💡Drawdown

Drawdown, in trading, is the peak-to-trough decline in the value of a portfolio. The video mentions 'drawdown mentale' (mental drawdown), which refers to a trader's temporary loss of focus or effectiveness, not a literal market condition but a psychological state that can affect trading performance.

💡Futures

Futures are financial contracts that obligate the buyer to purchase an asset or the seller to sell an asset at a predetermined future date and price. The video mentions trading indices through futures, which is one way investors can gain exposure to a basket of stocks without buying each individual stock.

💡CFD

CFD stands for Contract for Difference, which is a popular form of trading where you speculate on the rising or falling value of fast-moving global financial instruments. The video does not go into detail about CFDs but implies that they are a trading instrument that could be used with indices.

💡Trend Following

Trend following is a trading strategy where traders attempt to capture gains by following the direction of the market trend. The video suggests that indices tend to have more coherent trends, making them suitable for trend-following strategies, whereas Forex can be more volatile and directionless.

💡Over-The-Counter (OTC)

OTC refers to financial instruments that are not traded on a centralized exchange but are traded directly between two parties. Forex is predominantly an OTC market, which means there is no central marketplace, and the video points out that this lack of transparency can make it difficult for traders to gauge market sentiment accurately.

💡

💡ETFs

ETF stands for Exchange-Traded Fund, which is a type of investment fund and exchange-traded product. ETFs are mentioned in the context of investors buying ETFs that replicate the performance of indices like the S&P, with the expectation that these indices will rise over time.

💡Liquidity

Liquidity in a market refers to the ease with which an asset can be bought or sold without affecting its market price. The video does not explicitly mention liquidity, but it is implied in the context of Forex being the largest and most liquid financial market, which allows for easier trading.

Highlights

Forex is the currency market where you trade currency pairs, while indices are baskets of stocks that represent the health of a country's economy.

The speaker recommends starting with Forex trading because it's like a wild horse, and once you get used to it, trading indices will be much easier.

Forex is compared to a powerful 300 horsepower motorcycle, while indices are like a normal 600cc or even a 125cc motorcycle.

If you make money in Forex, you will likely make money in indices too, but the reverse is not necessarily true.

Forex provides excellent training with higher volatility, which translates to more experience and stronger nerves.

There is a mental drawdown concept in trading where you may go through a phase of not functioning well psychologically.

Indices tend to have a theoretically upward bias over time, unlike Forex which has more lateral movement and less directional bias.

Indices are better for trend followers as they tend to have more coherent and directional price action.

Forex offers more volatility and opportunities for entry, but it can also kick you out quickly.

After mastering a specific Forex pair, moving to indices may seem easier as they appear more structured and readable.

The risk is higher in Forex, but it also offers more opportunities compared to indices.

Forex is more dynamic and gives more entry opportunities, but it requires more experience and skill to navigate.

Your trading style and approach will greatly influence which market - Forex or indices - is more suitable for you.

Forex operates 24/7 while indices have specific trading hours.

In summary, the main intrinsic differences between Forex and indices are volatility, directionality, and trading hours.

The speaker emphasizes that Forex is more complex initially but pays off in the long run by building a strong foundation.

Forex is like a powerful wild horse that, once tamed, makes trading the more docile indices seem easy in comparison.

The speaker humorously mentions he is taking a walk in Brooklyn because he feels suffocated by the skyscrapers in Manhattan.

Transcripts

Forex vs indici cosa conviene tradare

sono meglio gli indici o è meglio il

forex Per chi non lo sapesse il forex è

il mercato valutario Quindi cambio

valute e gli indici invece sono dei

panieri che al loro interno

raccolgono determinato numero di azioni

Ok nel caso del dax tedesco ad esempio

sono 40 prima erano 30 Ora le hanno

portate a 40 nel caso del più famoso SP

americano sono 500 e così via c'è il CAC

c'è il F miib Insomma panieri di singole

azioni e più o meno dovrebbero diciamo

essere No la la proiezione del benessere

di di di un paese tra 1000 virgolette

ovviamente Quindi quando Tradate gli

indici attraverso i futures o cfd ma

quello è lo strumento non non c'entra

magari Lo affronteremo in altro video e

state tradando un paniere di azioni

quando invece Tradate il forex state

tradando il cambio valuta tra due valute

Appunto Quindi nel caso di euro dollaro

euro e dollaro ora Quali sono le

differenze cos'è che io diciamo vi vi

consiglio e io consiglio sempre di

iniziare con il forex ma per un

semplicissimo motivo il forex è un po'

come se fosse il cavallo pazzo e gli

indici è un po' come se fossero il

cavallo normale

cioè abituati a stare sul cavallo pazzo

io vi assicuro che poi sul cavallo

normale Vi verrà abbastanza semplice Ok

faccio spesso l'esempio della

motocicletta è un po' come se il forex

fosse una MotoGP da 300 cavalli e nel

momento in cui si scende da una MotoGP

con 300 cavalli si sale sul mondo degli

indici che sono una normale 600 ok o una

un 125 meglio ancora perché perché

comunque è un mercato quantomeno Ragazzi

io quando parlo di indici parlo di SP e

dax Nasdaq Dow Jones cioè parlo degli

indici Ok Mag non sto parlando

dell'indice di borsa di Cinisello

Balsamo Quindi come anche quando parlo

di Forex non sto parlando della lira

turca mi sembra anche Ovvio non le Devo

specificare queste cose però insomma

diciamo che

un un'esperienza costruita sul Forex vi

permette di passare agli indici con una

discreta semplicità cioè Giusto per

essere diretti se guadagni con il forex

sull'indice guadagni per forza se

guadagni sull'indice non è detto che tu

riesca a guadagnare pure nel Forex

Perché Perché il forex è un'ottima

palestra è un'ottima palestra perché ha

sicuramente una volatilità più elevata

che si traduce appunto in un nervosismo

maggiore del mercato ma che si traduce

pure in un'esperienza

a mio avviso molto più solida Cioè vi

fate proprio le ossa sul Forex Ok non

che non ve le possiate fare pure sul

mondo degli indici per carità Però

ripeto un momento

di un problema un piccolo momento di

drawdown mentale Ok perché il drawdown

grafico non es chi dice che esiste il

drawdown grafico non sa cos'è il Trading

quindi è Importante sottolineare questa

cosa esiste il drawdown mentale tradotto

siete voi che a un certo punto andate in

blackout e iniziato a non funzionare più

mercati fanno sempre la stessa cosa

vanno su e vanno giù e non c'è nessun

tipo di di di drawdown quello è una cosa

riguarda più il mondo di dei cassetti no

Quindi quando c'è il mercato in

correzione magari sta 510 anni senza

dare nulla E allora si dice il mercato

il mio conto in Draw down ma è una cosa

che nel Trading ovviamente non esiste

però ci può essere il drawdown mentale e

il barnout chiamatelo un po' come cavolo

volete e averlo se siete nati sugli

indici e la vostra esperienza è sempre

stata quindi siete abituati agli Indici

a parità di problematiche quello che

viene dal Forex la gestisce meglio

perché è abituato a schiaffi un po' più

pesanti Quindi quello che è nato con

gindice è trata solo l'indice è abituato

a un certo tipo di schiaffo chi viene

dal Forex è abituato proprio ai pugni

alle testate quindi gestisce meglio non

so come spiegarla questa cosa Però

ripeto per farsi Io consiglio di partire

da lì Sì è più complesso non lo metto in

dubbio Però quella complessità poi vi

ripagherà quella complessità vi

ripagherà perché è vero che all'inizio è

più complesso è vero che ci mettete

magari un pochino di più ma è anche vero

che poi passati dall'altra parte

comandate regnate questo Questa è la

differenza Voi potete pure scegliere la

strada un po' più semplice Ok tra

virgolette che è quella di tradare gli

indici perfetto Però sappiate che questa

cosa qui la pagherete rispetto a chi

invece si fa le ossa con il forex quindi

essere chiari su questa cosa qua

un'altra differenza intrinseca è che

comunque

l'indice Ora io dico questa cosa Io già

lo spero Vabbè la dico di

base dovrebbe salire

sempre tra cioè ragazzi virgolette che

partono da qui e arrivano a Downtown Ok

che è laggiù virgolette e

mezz Ok quindi tra 1le virgolette

dovrebbe salire tra l'altro il principio

per il quale la gente gli investitori

comprano etf che replicano l'andamento

dell SP ad esempio perché si presuppone

che nel tempo debba salire se che C Sì

bisogna capire quant'è questo tempo Se

per 10 anni non mi paghi un cazzo come è

già successo in

passato torniamo sempre lì l'ultimo

viaggio ce lo facciamo tutti quanti in

Mercedes E

quindi non ci porteremo gli etf in

Mercedes con noi nell'ultimo viaggio

Però vabbè Quello è un altro è un altro

discorso però comunque c'è diciamo

questa tendenza teoricamente rialzista

Al di là poi di periodi magari di di

bolla di meno bolla di più bolla di di

di sbolla di non bolla però di base c

C'è questo principio Aureo in un qualche

modo che può

fungere pure lì tra 1000 virgolette da

da da bussola operativa non che Entrate

sempre Long perché il mercato sale prima

che perché io già lo so che molta gente

non sto dicendo quello Sto dicendo c'è

quella bussola interiore operativa dove

tu sai

che la predisposizione di quello

strumento è quello di

Sal è predisposto all'alto

Ok nel Forex non è così nel Forex

ovviamente noi ci troviamo molta più

lateralità molta più volatilità cioè nel

Forex è molto molto più probabile che

noi ci troviamo un prezzo stagnante

magari per anni con un'alta volatilità

ma comunque sempre in un determinato

range lateral molto di più il 70 80% D

volte lateral il forex ripeto sto

parlando delle measure e quindi questa

cosa qui si

traduce anche per chi ovviamente ci sa

fare in maggiori Perché

comunque più volatilità più rischio ma

più opportunità pure Quindi la

volatilità non è sempre nemica del

Trader l'eccessiva volatilità può essere

ad esempio il mondo crypto estremamente

volatile io lo sconsiglio poi fate

quello che cacchio volete mentre invece

una volatilità Secondo me moderata

Comunque più elevata rispetto a quella

degli indici ma comunque moderata

Secondo me è assolutamente

un'opportunità quindi chi Trade del

Forex il forex è più dinamico Ok vi dà

più opportunità di ingresso però vi può

rincoglionire anche prima è abbastanza

facile rincoglionirsi e Ecco perché

farsi le ossa lì sopra poi vi fa

sembrare dopo che guadagnate Ah Cè non è

che voi dite Vabbè dai mi sono fatto le

ossa due mesi ora passo di là no

dovresti guadagnare quindi dopo che

iniziate a guadagnare con costanza sul

Forex e iniziate Quindi a padroneggiare

un determinato asset una determinata

coppia ad esempio non so euro dollaro

sterlina Yen Euro C qualsiasi coppia tra

le measure e nel momento in cui poi

passate di là vi sembrerà tutto tra

virgolette più bello perché inizierete a

dire cazzo Cioè però qui c'è un mercato

che sembra più strutturato che sembra

più direzionale che sembra più leggibile

che sembra che sembra meno fake che

sembra più

eh più a condiscendente al al Trend al

Trend follow Cioè anche nei periodi

negativi Quindi anche cioè non solo se

sale Ma anche se scende c'è una certa

coerenza Cioè ho dei Trend più come dire

più più più definiti tra virgola Sto

provando a usare termini che non vi

portano in confusione quindi inizierete

a notare queste cose vero è che c'è un

maggior pericolo Però sotto un altro

punto di vista vedete come sono tutte

sfumature il Trading ovvero dipende

molto dal vostro stile di trading ognuno

ha il proprio stile di trading c'è chi

però dai ma non è rispetto questo cioè

devo scrivere al sindaco di New York e

dirle quando faccio i video non devono

accendere le sirene

e appunto come dicevo sono tante

sfumature Ad esempio la vostra strategia

Comunque il perché non esistono le

strategie Esiste il modo con il quale

operate cioè ure no Enola è un modo di

leggere il mercato e operare Ok poi alla

fine è tutta la la psicologia quella che

fa la differenza tra il guadagno e il

fallimento però se la vostra se il

vostro modus operandi è un modus

operandi fortemente

Trend

following possiamo dire che gli indici

quando partono partono non sempre ok con

tutte le dovute eccezioni e differenze

Ok però generalmente un indice di

borsa quando ha una giornata positiva

tende ad avere una giornata positiva

quando è negativa Idem quindi vi

ritroverete ad aprire un'operazione ad

avere coerenza Ok ripeto più o meno

Cercate di prendere con le pinze e

leggere tra le righe quello che sto

cercando di dirvi nel Forex non è sempre

così cioè nel Forex Magari il prezzo fa

su e giù un miliardo di volte non prende

una direzione perché sta congestionato

in quello che voi chiamate accumulo e

distribuzione ma realtà non saprete mai

se è accumulo o se è distribuzione

perché il mercato è OTC Quindi non avete

accesso non potete sapere nulla ma anche

con i mercati regolamentati lasciate

perdere Chi dice che legge il book

perché chi dice di leggere il book è

gente che non ha idea di come cazzo

operano le banche perché se pensate che

le banche vi fanno vedere il book a voi

state proprio messi male ok Quindi c'è

anche da dire questo che il prezzo si va

a congestionare e quindi vi

rincoglionisce questo Intendo quando

dico vi

rincoglionisce è molto probabile che vi

vi ubriaca vi ipnotizza e iniziate a

fare cagate quindi la pericolosità sta

in questo Se invece la vostra

operatività è un'operatività che sfrutta

proprio questo principio il fatto che il

prezzo è abbastanza volatile e

congestiona molto di frequente E allora

per voi è meglio il forex non sono

meglio gli indici gli indici sono meglio

per chi segue il Trend quindi i puristi

Ok del trend is your friend Dipende Ci

sono 1le sfumature poi ogni caso

andrebbe diciamo valutato in base al

modo di operare a tante altre cose Però

ecco fondamentalmente le differenze

sostanziali tra il mondo del Forex e il

mondo degli indici sono queste Ok

eh non non ce ne sono altre siamo sempre

davanti un asset un sottostante virtuale

chiamatelo Come volete che comunque va

su e va giù Quindi alla fine non è che

cambia veramente ben poco a parte il

discorso Appunto volatilità

direzionalità

e orari anche Ok il forex è attivo h24

gli indici gli indici No però vabbè

Queste sono secondo me differenze

marginali che non impattano chissà

quanto comunque detto questo Ragazzi io

mi Continuo la mia passeggiatina qui a

Brooklin perché a maratan è impossibile

non si resp non si si può fare quella

cosa Troppi grattacieli mi sento

soffocare quindi devo prendere un po'

d'aria anche se oggi la giornata non è

proprio bellissima C'è abbastanza

foschia

ragazzi da zio Gano e dalla statua della

libertà che non so se la vedete è lì

buon gna a tutti Ciao