ETF: les Bons... et les Mauvais

Summary

La vidéo aborde les ETF comme l'une des plus belles innovations financières des dernières décennies, mais met en garde contre les ETF thématiques et sectoriels. Elle souligne que ces derniers peuvent être lancés en période de bulle et ne garantir pas une bonne diversification. L'auteur recommande d'investir dans des ETF très larges ou de choisir des actions individuelles si on a une connaissance approfondie du secteur.

Takeaways

• 😀 Les ETF sont considérés comme l'une des meilleures innovations financières des 30 à 40 dernières années, tant pour les particuliers que pour les professionnels.
• 🏦 Les ETF les plus classiques sont souvent basés sur des indices boursiers larges, comme le MSCI Mondial ou le S&P 500, offrant une diversification d'actions.
• 🚫 Les ETF thématiques, qui se concentrent sur un sous-secteur spécifique, sont souvent lancés pendant des périodes de bulle et ont des performances médiocres juste après leur lancement.
• 💡 Les ETF thématiques peuvent être dangereux car ils sont souvent lancés au pic de la bulle et ne garantissent pas une performance durable.
• 🔍 Les ETF sectoriels peuvent sembler attrayants car ils permettent d'investir dans un secteur entier, mais cela peut être une mauvaise idée car ils ne diversifient pas réellement entre les secteurs.
• 🤔 La diversification sectorielle est moins importante que la diversification entre les secteurs, les pays, la taille des entreprises ou les devises.
• 💼 Si vous choisissez un secteur, vous avez déjà fait une partie du travail d'investissement, ce qui vous permet de sélectionner des entreprises spécifiques plutôt que de simplement acheter un ETF sectoriel.
• 🎯 Investir dans un secteur devrait être basé sur une conviction forte, comme la croyance en les nouveaux traitements antiobésité ou dans les produits anticancéreux.
• 💡 Les ETF sectoriels peuvent être utiles pour les petits portefeuilles qui cherchent à investir dans des valeurs à prix élevé, comme le luxe, sans dépenser trop d'argent.
• 🚀 Cependant, même dans les ETF sectoriels, il est important de regarder de près la composition et les poids des différentes valeurs, car cela peut influencer considérablement la performance globale.

Q & A

Quels sont les ETF considérés comme l'une des plus belles innovations financières des 30 ou 40 dernières années?

Les ETF sont considérés comme l'une des plus belles innovations financières des 30 ou 40 dernières années, surtout pour les particuliers et les professionnels. Ils permettent une diversification d'actions très importante.

Quels sont les ETF les plus classiques et larges mentionnés dans le script?

Les ETF les plus classiques et larges mentionnés sont l'ETF MSI Monde et l'indice des 500 plus grandes entreprises américaines (S&P 500).

Pourquoi les ETF thématiques peuvent-ils être considérés comme risqués?

Les ETF thématiques sont souvent lancés pendant une période de bulle économique et ont généralement de mauvaises performances juste après leur lancement. Ils se concentrent sur un sous-secteur spécifique, comme l'intelligence artificielle, ce qui peut les rendre très volatils.

Quelle est la différence entre les ETF thématiques et les ETF sectoriels?

Les ETF thématiques se concentrent sur un sous-secteur spécifique tandis que les ETF sectoriels investissent dans un secteur entier, comme la santé ou les semi-conducteurs, offrant ainsi une diversification au sein du secteur.

Pourquoi l'auteur considère-t-il que les ETF sectoriels peuvent être une mauvaise idée?

L'auteur considère que les ETF sectoriels peuvent être une mauvaise idée car ils ne diversifient pas entre les secteurs mais plutôt à l'intérieur d'un secteur. Si le secteur choisi ne se porte pas bien, toutes les actions du secteur seront impactées.

Quelle est la suggestion de l'auteur pour ceux qui veulent investir dans un secteur spécifique?

L'auteur suggère que si vous croyez dans un secteur spécifique, vous devriez faire le travail de recherche et choisir vous-même les entreprises qui correspondent à votre théorie d'investissement plutôt que de simplement acheter un ETF sectoriel.

Quels sont les avantages de diversifier entre les secteurs plutôt que de diversifier au sein d'un secteur?

Diversifier entre les secteurs permet de réduire le risque en cas de problèmes dans un secteur spécifique. Cela est plus important que la diversification par pays, taille d'entreprise ou devise.

Quels sont les exemples d'entreprises mentionnées dans le script qui pourraient être des choix intéressants pour un investisseur dans le secteur de la santé?

Les exemples d'entreprises mentionnées dans le script incluent Novartis et Novo Nordisk, qui ont récemment explosé en popularité grâce à leurs traitements diabétiques transformés en traitements antiobésité.

Pourquoi l'auteur est-il critique envers l'achat d'un ETF sectoriel sans une analyse approfondie du secteur?

L'auteur est critique car il pense que choisir un secteur sans une analyse approfondie est une erreur. Si vous investissez dans un secteur, vous devez avoir une conviction forte sur les entreprises et les sous-segments du secteur.

Quelle est la situation où l'auteur pourrait recommander l'achat d'un ETF sectoriel?

L'auteur pourrait recommander l'achat d'un ETF sectoriel si l'investisseur a un petit portefeuille et souhaite investir dans des valeurs telles que Hermès, LVMH ou Ferrari sans dépenser trop d'argent, car ces valeurs ont souvent des prix très élevés.