Der Gerd Kommer Multifactor Equity Index (Nerd-Version)

Summary

Dieses Video enthüllt die Details hinter dem Gert Komma Multifactor Equity Index, einem maßgeschneiderten Index, der durch eine Investitionsstrategie geprägt ist, die auf der Diversifikation und Anpassung an die Renditeschraube basiert. Es erklärt die Schritte zur Auswahl der Aktien und die Regeln für die Gewichtung der einzelnen Aktien. Der Index ist 100% regelbasiert, mit klar definierten Regeln, die in diesem Video genau analysiert werden. Es geht um die Entwicklung der Investmentstrategie des sol active Gert Komma im Detail, inklusive der Auswirkungen von ESG-Standards und der Berücksichtigung von Faktoren wie Größe, Wert, Qualität, Momentum und Investition.

Takeaways

• 📈 Der Gertkoma-Index ist ein maßgeschneiderter Index, der auf einer spezifischen Investmentstrategie basiert und sich von Standard-Indizes wie MSCI World oder FTSE All-World unterscheidet.
• 🔍 Die Indexgestaltung beruht auf klar definierten Regeln, die im Video detailliert vorgestellt werden, um eine transparente und verständliche Struktur zu gewährleisten.
• 🌐 Der Index deckt ein breites Spektrum an Aktien ab, indem er von einem Universen von etwa 10.000 Aktien aus entwickelten und Schwellenländern ausgeht und bestimmte Ausschlüsse berücksichtigt.
• 🚫 Es werden Aktien ausgeschlossen, die weniger als 12 Monate Preishistorie haben (IPOs), sowie solche mit hohem Wertpapierleihungskosten oder schlechten ESG-Standards.
• 📉 Die Gewichtung der Aktien im Index erfolgt nicht nur anhand der freien Marktkapitalisierung, sondern auch unter Berücksichtigung der relativen Wirtschaftskraft der Länder (BIP-Gewichtung).
• 🔄 Das Quartalswechselintervall des Indexes ist auf Basis von klaren Regeln festgelegt, um kontinuierliche Aktualisierungen und Anpassungen zu ermöglichen.
• 📊 Die Optimierung des Indexes zielt auf eine Erhöhung der langfristigen Rendite aus, indem bestimmte Faktoren wie Größe (Size), Wert (Value) und Qualität (Quality) berücksichtigt werden.
• 🔧 Die Implementierung von Faktoren wie Momentum und Investment (Bilanzwachstum) ist komplex und erfordert sorgfältige Handhabe, um schnelle Veränderungen zu berücksichtigen und gleichzeitig Transaktionskosten zu minimieren.
• 🌟 Die Gertkoma-Indexstrategie verfolgt das Ziel, ein breites Spektrum an Small-Cap-Aktien zu berücksichtigen, um die Diversifikation zu erhöhen, ohne unnötige Konzentrationen zu riskieren.
• 📖 Für diejenigen, die tiefer in die Thematik einsteigen möchten, sind detaillierte Index-Guidelines und Quartalsübersichten verfügbar, die alle relevanten Informationen und Gewichtungen enthalten.

Q & A

Was ist das Ziel hinter dem Gert Komma Multifactor Equity Index?

Das Ziel des Gert Komma Multifactor Equity Index ist es, eine investitionsstrategie zu entwickeln, die die Performance durch eine breite Diversifikation mit einem einzigen Index verbessert und gleichzeitig die Chancen auf höhere Renditen durch den Einsatz von Faktoren wie Größe, Wert und Qualität erhöht.

Wie wird der Gert Komma Index maßgeschneidert?

Der Gert Komma Index ist maßgeschneidert, indem er auf einer Vielzahl von Faktoren basiert, wie der freien Marktkapitalisierung, der ESG-Standards, der Wirtschaftskraft der Länder und den Faktoren Größe, Wert und Qualität. Dies geschieht durch eine komplexe Optimierungsfunktion, die ein bestimmtes Zielgewicht erreichen soll, während bestimmte Nebenbedingungen berücksichtigt werden.

Welche Faktoren werden im Gert Komma Multifactor Equity Index berücksichtigt?

Im Gert Komma Multifactor Equity Index werden die Faktoren Größe (Size), Wert (Value), Qualität (Quality), Momentum und Investition (Investment) berücksichtigt. Diese Faktoren werden verwendet, um die Gewichte der einzelnen Aktien im Index zu bestimmen und so eine optimale Diversifikation und ein höheres Potenzial für langfristige Renditen zu erreichen.

Wie wird der Gert Komma Index regelmäßig aktualisiert?

Der Gert Komma Index wird quartalsweise aktualisiert, also vier Mal pro Jahr. Dabei werden die Aktien und deren Gewichte im Index entsprechend den festgelegten Regeln und Faktoren angepasst, um die aktuelle Marktsituation und die Leistung der einzelnen Aktien zu berücksichtigen.

Was sind die Hauptvorteile des Gert Komma Multifactor Equity Index im Vergleich zu traditionellen Indexen?

Die Hauptvorteile des Gert Komma Multifactor Equity Index im Vergleich zu traditionellen Indexen sind die verbesserte Diversifikation durch die Berücksichtigung mehrerer Faktoren, eine reduzierte Konzentration auf die größten Aktien, die Integration von ESG-Standards und eine bessere Anpassung an die wirtschaftliche Kraft der Länder, um eine breite und risikominimierte Investition zu gewährleisten.

Welche Ausschlüsse werden im Gert Komma Index vorgenommen?

Im Gert Komma Index werden Aktien ausgeschlossen, die weniger als 12 Monate Preishistorie haben, sowie Aktien mit hoher Wertpapierlehequote, die auf informierte Entscheidungen von Lehrverkäufern hinweisen. Auch werden Unternehmen ausgeschlossen, die die Mindeststandards für Geschäftspraktiken in Bezug auf wesentliche Nachhaltigkeitsaspekte nicht erfüllen, wie Kohlehersteller, Produzenten kontroverser Waffen oder Unternehmen mit schweren Nachhaltigkeitsverstößen.

Wie wird die Gewichtung der Aktien im Gert Komma Index bestimmt?

Die Gewichtung der Aktien im Gert Komma Index wird durch eine mathematische Optimierungsfunktion bestimmt, die darauf abzielt, ein bestimmtes Zielgewicht zu erreichen, während bestimmte Nebenbedingungen berücksichtigt werden. Dabei werden die Faktoren Größe, Wert, Qualität, Momentum und Investition berücksichtigt, sowie die Wirtschaftskraft der Länder und die ESG-Standards der Unternehmen.

Welche Rolle spielt die ESG-Kriterium im Gert Komma Index?

Die ESG-Kriterium spielt eine wichtige Rolle im Gert Komma Index, da es dazu beiträgt, die Umweltauswirkungen und die sozialen und governance-bezogenen Aspekte der investierten Unternehmen zu berücksichtigen. Unternehmen, die die Mindeststandards für wesentliche Nachhaltigkeitsaspekte nicht erfüllen, werden aus dem Index ausgeschlossen.

Wie wird der Gert Komma Index von anderen Indexanbietern unterschieden?

Der Gert Komma Index unterscheidet sich von anderen Indexanbietern durch seine maßgeschneiderte Herangehensweise, die Berücksichtigung mehrerer Faktoren wie Größe, Wert, Qualität, Momentum und Investition, sowie die Integration von ESG-Standards und eine BIP-gewichtung, die die Diversifikation über einzelne Länder hinweg erhöht und starke Konzentrationen vermeidet.

Welche Transaktionskosten werden bei der Aktualisierung des Gert Komma Index berücksichtigt?

Bei der Aktualisierung des Gert Komma Index werden Transaktionskosten berücksichtigt, indem eine maximale Portfolioumschlagsgrenze festgelegt wird, um unnötige Kosten zu vermeiden. Dabei wird versucht, den Index so zu konstruieren, dass auch bei großem Vorvolumen alle Aktien zu vertretbaren Kosten im ETF gekauft werden können.

Wie ist die Gewichtung der Länder im Gert Komma Index bestimmt?

Die Gewichtung der Länder im Gert Komma Index wird durch eine BIP-gewichtung bestimmt, die die relative Wirtschaftskraft der Länder berücksichtigt. Dabei wird das Gewicht der Aktienmärkte einzelner Länder anteilig an der relativen Wirtschaftskraft des jeweiligen Landes angepasst, um eine ausgewogene Diversifikation über verschiedene Länder hinweg zu gewährleisten.