Was sind Investmentfonds? Einfach erklärt! | Finanzlexikon

Summary

В этом видео Томас из Finanzfluss объясняет, что такое инвестиционные фонды (Investmentfonds) и как они работают. Инвестиционные фонды собирают деньги от нескольких инвесторов и управляются профессиональным фонд-менеджером. Эти фонды позволяют инвестировать с меньшими суммами капитала и обеспечивают большую диверсификацию и управление рисками. Главное преимущество — доступность крупных активов с минимальными вложениями, начиная с 50 евро в месяц. Фонды регулируются BaFin, что гарантирует соблюдение строгих правил. В то время как прямые инвестиции требуют больших средств и опыта, инвестиционные фонды делают эти возможности доступными для широкой аудитории.

Takeaways

• 😀 Инвестиционный фонд — это продукт для частных и институциональных инвесторов, также называемый специальным активом.
• 😀 В инвестиционные фонды можно инвестировать как единовременно, так и на регулярной основе, например, ежемесячно.
• 😀 Управление фондом осуществляется фондовым менеджером, который принимает решения по инвестициям с помощью команды аналитиков.
• 😀 Фонды могут инвестировать в различные активы, такие как акции, облигации, недвижимость, в зависимости от типа фонда и его внутренних правил.
• 😀 Фондовые компании получают доход от инвестиций через сборы, которые могут быть указаны в показателе Total Expense Ratio (TER).
• 😀 Дополнительно могут взиматься одноразовые сборы, такие как расходы при покупке фонда, обычно в пределах 1-5%.
• 😀 Инвестиционные фонды считаются отдельными активами (специальными активами), что означает защиту капитала инвесторов в случае банкротства фондовой компании.
• 😀 В отличие от прямых инвестиций, таких как покупка недвижимости или акций, инвестиционные фонды требуют меньших вложений — можно начать с 50 евро в месяц.
• 😀 Благодаря коллективным инвестициям в фонды создается больше капитала, что позволяет приобретать более крупные и прибыльные активы, например, офисные комплексы.
• 😀 Фонды обеспечивают большую диверсификацию и управление рисками, поскольку могут инвестировать в множество компаний или объектов.
• 😀 Все фонды подлежат контролю со стороны BaFin (немецкого финансового регулятора), что гарантирует соблюдение строгих правил и стандартов управления.

Q & A

Что такое инвестиционный фонд?

Инвестиционный фонд — это финансовый продукт, предназначенный для инвестиций частных и институциональных инвесторов. Он также известен как Sondervermögen (специальное имущество), что означает, что активы фонда отделены от имущества управляющей компании.

Как работает инвестиционный фонд?

Группа инвесторов вносит деньги в общий фонд, который управляется компанией (Kapitalanlagegesellschaft, KAG). Эта компания нанимает фондового менеджера, который управляет активами фонда, делая инвестиции согласно установленной стратегии.

Какие инвестиционные классы могут быть использованы в фонде?

Фонд может инвестировать в различные классы активов, такие как акции, облигации, недвижимость и другие. Выбор активов зависит от типа фонда и его инвестиционных правил.

Как фондовые менеджеры получают оплату?

Фондовые менеджеры получают оплату через комиссии, которые взимаются с инвестированного капитала. Эти комиссии могут быть указаны в Total Expense Ratio (TER), а также могут включать разовые сборы, такие как Ausgabeaufschläge (вступительные сборы).

Что такое Total Expense Ratio (TER)?

Total Expense Ratio (TER) — это показатель, который отображает все расходы фонда, включая управленческие и другие операционные расходы. Эта информация доступна в проспекте продажи фонда.

Какие риски связаны с инвестиционными фондами?

Хотя инвестиционные фонды обычно предоставляют большую диверсификацию, их риски могут зависеть от типа фонда, выбранных активов и рыночных условий. Например, фонд с фокусом на акции может быть более волатильным, чем фонд с облигациями.

Какие преимущества есть у инвестиционных фондов по сравнению с прямыми инвестициями?

Одним из основных преимуществ является низкий порог входа: чтобы инвестировать в фонд, можно начать с маленькой суммы, например, 50 евро в месяц. Также фонды обеспечивают большую диверсификацию, что снижает риски по сравнению с прямыми инвестициями.

Что такое Sondervermögen?

Sondervermögen (специальное имущество) означает, что активы фонда отделены от имущества управляющей компании. Это гарантирует, что даже если управляющая компания обанкротится, активы фонда останутся в распоряжении инвесторов.

Какие примеры прямых инвестиций могут быть приведены?

Прямые инвестиции — это вложения в отдельные активы, такие как акции, недвижимость или облигации, без использования фонда. Например, покупка квартиры или акций конкретной компании.

Как государственные органы контролируют инвестиционные фонды?

Инвестиционные фонды контролируются государственной службой BaFin в Германии. Она следит за тем, чтобы фондовые менеджеры соблюдали установленные правила и стандарты, такие как лимит на долю акций или требования к минимальному объему наличных средств.