Outperform 99% Of Investors With This Simple Strategy

Summary

Peter Lynch, einer der bekanntesten Investoren, spricht in diesem Interview über die Bedeutung von Wissen und natürlichen Vorteilen bei der Aktienauswahl. Er betont, dass Investoren in Branchen investieren sollten, die sie gut verstehen, und dass es wichtig ist, Unternehmen und deren Fundamentaldaten gründlich zu recherchieren. Lynch erklärt, dass kurzfristige Marktschwankungen nicht vorhersehbar sind und dass die Fokussierung auf die Unternehmensgewinne der sicherste Weg ist, um von Aktien zu profitieren. Nach seiner Zeit bei Fidelity Magellan Fund lebt Lynch nun ein ausgewogenes Leben und engagiert sich in wohltätigen Aktivitäten.

Takeaways

• 😀 Menschen verstehen ihre natürlichen Vorteile nicht und nutzen sie nicht, was ein großes Problem darstellt.
• 😀 Es ist wichtig, in Branchen zu investieren, in denen man sich gut auskennt, um von natürlichen Vorteilen zu profitieren.
• 😀 Investiere nur in Unternehmen, die du vollständig verstehst und erklären kannst, selbst einem 10-Jährigen.
• 😀 Der Aktienmarkt sollte nicht als Glücksspiel betrachtet werden, sondern als eine langfristige Investition basierend auf Unternehmensgewinnen.
• 😀 Ein direktes Verhältnis zwischen den Gewinnen eines Unternehmens und dem Aktienkurs über mehrere Jahre hinweg besteht.
• 😀 Prognosen über die Wirtschaft oder den Markt sind sehr unsicher, daher sollte man sich auf die Fundamentaldaten eines Unternehmens konzentrieren.
• 😀 Menschen sollten Unternehmen und deren Aktien recherchieren, bevor sie investieren, anstatt sich auf zufällige Tipps zu verlassen.
• 😀 Ein gutes Beispiel für die Anwendung dieses Prinzips ist die Geschichte von Walmart und wie frühe Investoren von deren Expansion profitierten.
• 😀 Investieren in Unternehmen, die man kennt und versteht, kann hohe Renditen bringen, wie Beispiele aus der Vergangenheit zeigen.
• 😀 Ein wichtiger Fehler von Investoren ist es, Aktien zu kaufen, ohne sich mit den zugrunde liegenden Unternehmen auseinanderzusetzen.
• 😀 Peter Lynch spricht über die Wichtigkeit, sich auf das Wesentliche zu konzentrieren und ein ausgewogenes Leben zwischen Arbeit und Familie zu führen.

Q & A

Was ist das Hauptthema von Peter Lynchs Philosophie in Bezug auf Investitionen?

Peter Lynch betont, dass Investoren ihre natürlichen Vorteile nutzen sollten, indem sie in Industrien oder Sektoren investieren, mit denen sie vertraut sind. Er glaubt, dass das Verständnis des Marktes und der Unternehmen, in die man investiert, die Erfolgschancen erheblich steigert.

Was war das Problem, das Peter Lynch mit den Investitionsmethoden der 80er Jahre hatte?

Lynch argumentiert, dass viele Menschen in den 80er Jahren aufgrund fehlerhafter Methoden Geld verloren haben, obwohl es das beste Jahrzehnt des Jahrhunderts für Aktien war. Diese Fehler führten dazu, dass weniger Menschen bereit waren, in Aktien zu investieren.

Was meint Peter Lynch mit 'Buy what you know' (Kaufe, was du verstehst)?

Lynch fordert Investoren dazu auf, in Unternehmen zu investieren, die sie verstehen und kennen. Wenn man das Geschäftsmodell eines Unternehmens nicht in einfachen Worten erklären kann, sollte man nicht in dessen Aktien investieren.

Warum sieht Peter Lynch externe Faktoren wie Ölpreise und politische Ereignisse als wenig wichtig für den Erfolg von Unternehmen an?

Lynch glaubt, dass die Leistung eines Unternehmens und dessen Erträge einen viel stärkeren Einfluss auf den Aktienkurs haben als externe Faktoren. Ein Unternehmen wie McDonald's wird weiterhin gut abschneiden, solange es seine Erträge steigern kann, unabhängig von äußeren wirtschaftlichen oder politischen Einflüssen.

Was ist der Zusammenhang zwischen den Gewinnen eines Unternehmens und seinem Aktienkurs?

Lynch erklärt, dass es eine direkte Korrelation zwischen den Gewinnen eines Unternehmens und dem Preis seiner Aktien über mehrere Jahre gibt. Wenn ein Unternehmen gut läuft und seine Gewinne steigen, wird auch der Aktienkurs in der Regel steigen.

Wie können Amateurinvestoren den Aktienmarkt erfolgreich nutzen?

Lynch zeigt, dass auch unerfahrene Investoren erfolgreich sein können, indem sie sich auf Unternehmen konzentrieren, die sie verstehen und gut recherchieren. Ein Beispiel dafür sind die siebten Klassen, die in einem Experiment mit Aktien besser abschnitten als der Markt, indem sie Unternehmen auswählten, die sie kannten.

Warum glaubt Peter Lynch, dass Investoren in ihrer eigenen Branche bleiben sollten?

Lynch argumentiert, dass Investoren, die in ihrer eigenen Branche bleiben, ihre natürliche Stärke nutzen können, um profitable Unternehmen zu identifizieren. Statt in unbekannte Sektoren zu investieren, sollten sie ihr Wissen aus ihrer Branche nutzen, um gute Aktien zu finden.

Was war der Grund, warum Peter Lynch nach seiner Zeit bei Fidelity aufhörte, Fonds zu verwalten?

Lynch entschied sich, nach 13 Jahren bei Fidelity aufzuhören, weil er mehr Zeit mit seiner Familie verbringen wollte. Er hatte genug Geld verdient, um sich den Jobverlust leisten zu können, und konzentrierte sich fortan auf philanthropische Aktivitäten und die Unterstützung von Wohltätigkeitsorganisationen.

Wie hat sich Peter Lynchs Leben nach dem Verlassen von Fidelity verändert?

Nach seiner Zeit bei Fidelity hat Lynch sein Leben verlangsamt, indem er weniger arbeitete, mehr Zeit mit seiner Familie verbrachte und sich in wohltätigen Projekten engagierte. Er ging von einem hektischen Arbeitsalltag mit 80-90 Stunden pro Woche zu einem Leben mit mehr Freizeit und Engagement in sozialen Projekten über.

Was war das Ziel von Peter Lynchs zweitem Buch 'Beating the Street'?

In seinem zweiten Buch 'Beating the Street' wollte Lynch den Lesern vermitteln, wie sie die richtigen Entscheidungen beim Aktienkauf treffen können, indem sie auf die Stärken und Schwächen von Unternehmen achten und ihre eigenen Kenntnisse nutzen. Das Buch bietet praxisnahe Beispiele und eine detaillierte Erklärung seines Investmentprozesses.