Short-Term External Financing ✍ | Business Economics 92#

Summary

En este video, se exploran las principales fuentes de financiamiento externo a corto plazo para empresas. Se detallan cinco opciones clave: préstamos a corto plazo, líneas de crédito bancarias, crédito comercial de proveedores, descuento de efectos y factoring. Cada fuente se explica en términos de su funcionamiento, costos asociados y ventajas o desventajas, como el costo de los intereses y el riesgo de impago. El video proporciona una visión clara de cómo las empresas pueden gestionar su flujo de caja mediante estas alternativas de financiamiento.

Takeaways

• 😀 El financiamiento externo a corto plazo son fondos que la empresa toma prestados por menos de un año.
• 😀 Si el préstamo es por más de un año, ya estaríamos hablando de financiamiento a mediano o largo plazo.
• 😀 El primer tipo de financiamiento a corto plazo son los préstamos a corto plazo, que se piden a bancos para resolver problemas de flujo de caja.
• 😀 Los préstamos a corto plazo tienen intereses más bajos que los préstamos a largo plazo.
• 😀 El segundo tipo de financiamiento es la línea de crédito bancaria, donde la empresa tiene acceso a una cuenta corriente con un límite estimado para usar según sea necesario.
• 😀 Con una línea de crédito, los intereses solo se aplican sobre el monto utilizado, a diferencia de un préstamo tradicional que aplica sobre el monto total.
• 😀 El crédito comercial de proveedores es una fuente común de financiamiento a corto plazo, donde el pago se difiere por semanas o meses, permitiendo a la empresa vender el producto antes de pagar.
• 😀 El crédito comercial no genera costos adicionales, a menos que se ofrezca un descuento por pago anticipado.
• 😀 El descuento de efectos es otra opción de financiamiento, donde la empresa puede anticipar el cobro de un pagaré o cheque, mediante un préstamo de un banco con intereses descontados.
• 😀 El factoring es una alternativa donde una empresa vende sus derechos de cobro a una entidad llamada factor, que asume el riesgo de impago, pero cobra mayores intereses que los bancos.
• 😀 La principal ventaja del factoring es que transfiere el riesgo de impago a la empresa factor, pero la desventaja es el costo adicional de los intereses más altos.

Q & A

¿Qué es el financiamiento externo a corto plazo?

El financiamiento externo a corto plazo se refiere a los fondos que una empresa toma prestados de fuentes externas por un período menor a un año, para cubrir necesidades inmediatas de flujo de caja o financiar operaciones a corto plazo.

¿Cuál es la diferencia entre financiamiento a corto y a largo plazo?

El financiamiento a corto plazo se refiere a préstamos o créditos que deben pagarse en menos de un año, mientras que el financiamiento a largo plazo implica préstamos o fuentes de financiamiento con plazos mayores a un año.

¿Cuáles son las principales fuentes de financiamiento externo a corto plazo?

Las cinco principales fuentes de financiamiento externo a corto plazo son: préstamos a corto plazo, créditos bancarios a corto plazo, crédito comercial de proveedores, descuento de efectos y factoring.

¿Qué son los préstamos a corto plazo y cómo se utilizan?

Los préstamos a corto plazo son préstamos que una empresa solicita a un banco para cubrir problemas de flujo de caja, generalmente debido a desajustes entre cobros y pagos. El préstamo tiene una duración inferior a un año y la empresa paga intereses sobre el monto prestado.

¿Cómo funciona un crédito bancario a corto plazo?

El crédito bancario a corto plazo es una línea de crédito que el banco pone a disposición de la empresa para cubrir necesidades imprevistas. La empresa puede utilizar solo la cantidad que necesita y paga intereses solo por la cantidad utilizada, a diferencia de un préstamo tradicional, donde se paga interés por todo el monto prestado.

¿Qué es el crédito comercial de proveedores y qué ventajas ofrece?

El crédito comercial de proveedores es un acuerdo en el que los proveedores permiten a las empresas pagar las mercancías después de un período determinado, generalmente entre 30 y 90 días. Esto permite a las empresas vender los productos antes de tener que pagar, proporcionando financiamiento sin costo adicional, salvo que se pierdan descuentos por pago anticipado.

¿En qué consiste el descuento de efectos?

El descuento de efectos es un proceso mediante el cual una empresa vende a un banco un pagaré o cheque (documento que promete un pago futuro) a cambio de dinero inmediato. El banco adelanta el pago pero cobra un interés por la operación. Si el cliente no paga, la empresa asume el riesgo de la deuda.

¿Qué es el factoring y cómo se diferencia del descuento de efectos?

El factoring es una modalidad en la que una empresa vende sus derechos de cobro a una empresa de factoring, que paga un adelanto descontando intereses. La principal diferencia con el descuento de efectos es que en el factoring, la empresa de factoring asume el riesgo de impago del cliente, a diferencia del descuento de efectos, donde la empresa original asume este riesgo.

¿Cuáles son los riesgos asociados con el descuento de efectos y el factoring?

El principal riesgo del descuento de efectos es que la empresa que vende el pagaré o cheque asume el riesgo de impago del cliente. En el caso del factoring, aunque la empresa de factoring asume el riesgo de impago, los costos suelen ser más altos debido a los intereses más elevados que cobran por asumir este riesgo.

¿Qué ventajas ofrece el factoring frente a otros métodos de financiamiento a corto plazo?

El factoring tiene la ventaja de proporcionar liquidez inmediata a las empresas al vender sus derechos de cobro, sin necesidad de esperar a que el cliente pague. Además, el riesgo de impago es asumido por la empresa de factoring, aunque esto conlleva un costo más alto en términos de intereses.